熬夜蹲守秒没，大额存单杀疯了

稳定的高利率越来越少了

“连续两晚熬夜到0点，结果还是秒没，感觉比飞天茅台还难。”

王露（化名）在社交平台无奈感叹道，评论区也有网友深有同感：“抢了一周没抢到”“12点刚开，1秒就没”……

让他们熬夜蹲守的，不是演唱会门票，也不是高铁车票，而是微众银行每天限量发售的利率为3%的大额存单。

为了抢到这张大额存单，王露费了不少功夫：使用WiFi网络，且站在路由器旁；专门下载了可以精确到0.1秒的计时App，在23点59分58秒05左右点进预约页面……但还是失之交臂。

图/视觉中国

存款利率还会再降吗？

大额存单备受关注的背后，银行存款作为几乎无风险的金钱管理模式，在降息周期下带来的单位收益确实正在缩水。

7月25日，国有大行今年首次调整存款挂牌利率，3年期、5年期定存挂牌利率下调20个基点。再往前，2023年9月1日及12月22日两次，国有大行分别下调了3年期、5年期定存利率25个基点。

目前，存款利率已经降到了低点。以极具代表性的五年期整存整取挂牌利率为例，7月的调整前还能勉强守住“2”字头，而调整后降得很彻底：国有银行大多调降至1.80%，股份制银行大多数调降至1.85%。

不仅如此，继国有、股份制银行下调挂牌存款利率后，大部分城商行、村镇银行等也随后跟进，且下调幅度不小。

尤其是最近，向来高息的民营银行们也加入了降息阵营。8月底以来，微众银行、网商银行、辽宁振兴银行等多家民营银行下调部分期限存款利率，调整幅度在10到30个基点。

随着利率普遍降到“1”字头，存款利率带来的收益颇有“鸡肋”感。

低息背景下，大额存单的高利率提供了一份难得的确定感。其实不是李慧对3%的存款利率不心动，只是她一直有所疑惑。

事实上，李慧平时经常会接到贷款电话，一些银行对于新用户的个人贷款利率普遍跌破“3”字头甚至是“2”字头，这让她对3%以上的存款利率保持一种天然的警惕。

“银行还能赚钱吗？”

存款与贷款之间的利率差，已经成为银行业的灵魂考题。当下中国银行业赚钱更多是靠贷款与存款之间的利息收入差额，这种盈利能力在财报中体现为“净息差”。据国家金融监督管理总局数据，今年二季度商业银行净息差为1.54%，与一季度持平，仍偏离1.8%的警戒水平。

为支持实体经济和减费让利，近年来LPR（贷款市场报价利率）不断下调，银行正不断下调贷款利率。成本压力之下，降低存款利率已经成为呵护净息差的必然。

储户的存款，以负债的形式体现在银行的资产负债表中。为了缓解压力，银行们争相加强负债精细化管理，严格控制高成本存款占比。不少大额存单的限量发行、预约发行，正是银行避免“贴息”、主动降低负债成本的考量。

未来，存款利率仍有可能“更低一步”。董希淼告诉中国新闻周刊，总体而言，2024年商业银行仍将继续下调存款利率，以进一步压降资金成本，减缓息差缩窄的压力，“除了下调存款利率之外，商业银行还应减少对存款的利息补贴以及利息之外的费用，进一步压降存款的隐性成本。”